Global Economic Monitor 230118

(Introduction)

[Markets]

•   Global: Goldman, Travelers drag Dow lower as earnings season picks up

※   Goldman Sachs falls on bigger-than-expected Q4 profit drop

※   Morgan Stanley gains on Q4 profit beat

※   Tesla up as data shows China sales surge after price cuts

※   Indexes: Dow -1.14%, S&P -0.20%, Nasdaq 0.14%

•   Natural gas: Europe Gas Rebounds From 16-Month Low With Asia Demand in Focus

•   Metals: Copper rally extends despite weak Chinese data

•   Grains: Corn, soy turn up on U.S. export data, rallying from early declines

[Indicators]

•   US Dec. Household spending: US Consumer Spending Growth Slowed in December, NY Fed Survey Finds

•   US Jan. Empire State manufacturing index: New York state manufacturing plunges in January

•   Germany Jan. ZEW economic sentiment: German investors turn positive as recession fears wane

•   UK Nov. Employment: UK wages jump but fail to keep pace with inflation

•   China 2022 Population: China’s Population Declined in 2022 for First Time in Decades

※   Latest figures revive question of whether India is already more populous

※   WSJ: China’s Shrinking Population Is Deeper Problem Than Slow Growth for Its Economy

•   China Q4 GDP: China’s Economic Growth Fell to Near-Historic Lows as Covid Took a Bite

※   The outlook for 2023 has been lifted by optimism around the easing of Covid restrictions

[World]

•   WSJ: At Davos, Mood Is Somber as Many CEOs Question Economic Outlook

※   Business leaders at the World Economic Forum also see signs of hope: ‘There are all kinds of shoes that could have dropped’

•   WSJ: OPEC Remains Cautious on China Despite Reopening Hopes

•   WSJ: Justice Department Considered but Rejected Role in Biden Documents Search

•   WSJ: FTC Plan to Ban Noncompete Clauses Shifts Companies’ Focus

•   WSJ: Rising Interest Rates Hit Landlords Who Can’t Afford Hedging Costs

•   WSJ: Moscow Details Plan to Boost Military as Ukraine Warns of Fresh Russian Offensive

•   WSJ: Pressure Rises on Bank of Japan for Further Policy Shift

•   WSJ: Investors Advised to Brace for Resilient Inflation

•   WSJ: Goldman Sachs, Morgan Stanley Profits Dented by Deal Slump

•   WSJ: Big Banks Might Face Breakup, Top Regulator Says

•   WSJ: The Problem at Goldman Sachs Isn’t What You Think

•   WSJ: FTX Discloses ‘Substantial Shortfall’ of Customer Assets

•   WSJ: A Crypto Magnate Saw the Risks and Still Was Hammered

•   WSJ: Commodities Warrant Cautious Optimism, Not Exuberance, in 2023

•   WSJ: Google Didn’t Show Bias in Filtering Campaign-Ad Pitches, FEC Says

•   WSJ: Microsoft Plans to Build OpenAI, ChatGPT Features Into All Products

•   WSJ: Unity Software Lays Off More Workers as Tech Job Cuts Grow

•   WSJ: Apple Rolls Out Latest MacBook Pro With New M2 Chips

•   WSJ: Many Companies Are Shying Away From Carbon Credits

•   NYT: As Debt Limit Threat Looms, Wall Street and Washington Have Only Rough Plans

•   NYT: As France Moves to Delay Retirement, Older Workers Are in a Quandary

•   NYT: China Says Economy to Return to Faster Growth as Covid Isolation Ends

•   NYT: Crypto Meltdown, What Crypto Meltdown?

•   NYT: Apple Reaches Deal With Investors to Audit Its Labor Practices

•   FT: IMF signals upgrade to forecasts as optimism spreads at Davos

•   FT: EU makes green pitch to rival US subsidy splurge

•   FT: Nord Stream 2 investor to exit Russia

•   FT: Philip Lane: ‘We haven’t seen “normal” in Europe for a long time’

•   FT: Scholz picks regional ally as new German defence minister

•   FT: Italy’s Meloni seeks to resurrect ‘mythical’ Sicily bridge project

•   FT: Yen traders braced for volatility as BoJ meets

•   FT: How Apple tied its fortunes to China

•   FT: China’s carmakers outstrip foreign brands in its electric vehicle boom

•   Bloomberg: US-China Defense Talks Stalled Two Months After Biden-Xi Meeting

•   Bloomberg: Barkin Says It’s Too Soon to End Fed Hikes as Inflation Lingers

•   Bloomberg: Putin’s Cash Flood From Exports Slows Amid Curbs on Oil, Gas

•   Bloomberg: Scholz Sees Germany Riding Out War in Ukraine Without Recession

•   Bloomberg: ECB Is Pondering Slower Hikes After Half Point in February

•   Bloomberg: ECB’s Villeroy Says Resilient Economy Makes Rate Hikes Easier

•   Bloomberg: ECB’s Centeno Says Euro-Zone Economy Is Surprisingly Positive

•   Bloomberg: EU’s Hottest Property Market Shows Signs It’s Past Peak

•   Bloomberg: South Korea’s Flirtation With Nuclear Arms Piles Pressure on US

•   Bloomberg: China Province Has Too Much Solar Power for Lunar New Year

•   Reuters: Exclusive: Russia sees sanctions impact on oil products, eyes crude export boost -senior source

•   Reuters: Exclusive: ECB staff losing faith in leadership as inflation bites, survey shows

•   Reuters: Analysis: Bond traders get their swagger back in rate-obsessed markets

•   Reuters: Analysis: India's rising home prices, rentals a new inflation threat

•   CNBC: China’s economy could recover faster and earlier than expected, analysts say

•   CNBC: Economic data is often misunderstood, hurting Black workers: AFL-CIO chief economist William Spriggs

[Korea]

•   대통령실: UAE서 기업인 기살린 윤석열 대통령 "저는 대한민국 영업사원"

•   대통령실: 대통령 ‘가벼운 입’, 또…외교 리스크

•   대통령실: 尹 "현안 해결" 기시다 "관계 회복"…韓日, 징용해법 의견 접근 이뤘나

•   국회: “조폭과 결탁” “이재명 악마화”…설 앞두고, 與野 더 세게 붙었다

•   국회: 보수·진보 시민단체 ‘선거개혁’ 한목소리

•   국회: [오늘의 국회일정](18일·수)

•   민주당: 대검 항의 방문한 민주 "김건희 특검부터"

•   국민의힘: 羅 “尹 본의 아니다”에… 김대기·초선 48명 “왜곡 말라”

•   선관위: "개인車에 후보 광고물 허용 … 여론조사 깜깜이 기간도 없애야"

•   국조특위: 이태원 참사 국조특위 종료 … 野, 이상민 고발

•   연금특위: [단독] 연금재정 추계, 외부 기관이 검증한다

•   정무위: 유사투자자문업 '허위·과장 광고'에 과태료 부과 추진

•   정무위(강병원): '누구나 주택연금' 가능할까.."주택가격 요건 12억원" vs "상한 폐지"

•   정무위(김한규): [단독]신용점수 하위 10% 대상 특례보증, 2030세대가 60%

•   금융위: 금융위, 법정최고이자율 인상 ‘보류’

•   금감원: 금융권과 소통 확대하는 이복현

•   주금공: "경매 6억에 받았지만…'특례보금자리론' 그림의 떡이네요"

•   주금공: 일반 주담대랑 차이 없네? 특례보금자리론 금리 조정하기로

•   주금공: "나만 몰랐나"…압류방지통장 이용 1년새 3배 늘었다

•   산은: HMM, 해수부 타당성 검토 뚫고 민영화 가능할까?

•   산은: [단독]대한항공, ‘아시아나 파리 노선’ 에어프레미아에 양도 추진

•   금투협: 서유석 "ETF 규제완화 추진할 것"

•   금융시장: 코스피, 기관 대량매도에 0.9% 하락…환율 3.4원 상승

•   금융시장: 국고채 금리, 기준금리 밑돌며 장단기 역전…올 순매도만 2.2조

•   금융시장: A급 회사채 시장은 싸늘 효성화학에 기관참여 '0'

•   금융시장: ‘BBB-’ SK하이닉스, 6% 금리로 3兆 구했다…韓 회사채 해외 발행, 기분 좋은 ‘스타트’

•   금융시장: '오버 발행' 돌아선 한전채, 이유 3가지

•   금융시장: 대출금리도 정점 찍었나, 시중은행들 줄줄이 인하

•   금융시장: “일수에 갇혔다” 하루살이 삶 사는 저신용 자영업자

•   금융시장: 대기업 건설사, 작년 3분기 채무보증 250조원…현대건설 최대

•   금융사: 손태승 회장, 오늘 임원 추천위 직전 거취 밝힐듯

•   금융사: 손태승 우리금융 회장 용퇴한다…개인 소송은 하기로

•   금융사: 우리은행, 헤리티지펀드 '원금 전액반환' 분쟁조정위 결정 수용

•   금융사: [마켓인]다올인베 인수 우협에 우리금융…매각 속도전

•   금융사: 저축銀-플랫폼 '대출중개 수수료' 갈등 격화

•   금융사: 몸값 1000억에…조은저축銀 또 매물로 나왔다

•   금융사: 예금금리 이젠 年3%대로 하나銀 나홀로 4%대 유지

•   금융사: 설 연휴 은행 이동점포도 줄인다고요?

•   금융사: 개미 빚투에 웃는 증권사…신용거래융자 이자율 뜯어보니

•   금융사: 脫中 속도냈지만…'비금융 서비스 규제' 안풀면 해외서도 신사업 못해

•   공정위: “공정위, LG유플·KT ‘기업메시징 덤핑’ 제재 적법”

•   공정위: 부실한 기업공시 징계 수위 벌금형 → 과태료로 낮춘다

•   개보위: “마이데이터 활성화로 국민들이 정보주체로서의 권리 체감하게 될 것”

•   한은: 주식서 뺀 자금 은행으로 작년 11월 예적금 58조 늘어

•   거시경제: ING은행 “올해 한국 경제 연간 성장률 0.6%… 하반기 회복 전망”

•   산업부: 산업차관 "디스플레이, 9000억 규모 정책금융 지원"

•   석유공사: 경윳값과 격차 좁히는 휘발윳값..."기름값 당분간 안 뒤집혀"

•   원안위: 베일 벗은 혁신형 원전 'SMR'…"사고 위험 10억년에 한 번 수준"

•   경제단체: 글로벌 최저한세 '과속입법'…부메랑 되나

•   경제단체: 무조건 15%는 떼간다…삼성·현대차 등 200여 기업 '날벼락'

•   경제단체: [가자! G5 경제강국] 개도국 유산 전경련 '경제외교관' 변신을

•   비금융사: 반도체 불황에…삼성전자 사실상 감산 돌입

•   비금융사: “올 파운드리 7% 역성장 전망”…고민 깊은 삼성

•   비금융사: 삼성전자도 적자 예상하는데 SK하이닉스는?…삼성 입만 바라보는 반도체시장

•   비금융사: 이미지센서 '20%벽' 무너진 삼성 속도 두배 빠른 2억 화소로 반격

•   비금융사: 올 폴더블폰 1850만대 출하…트렌드포스, 44% 성장 전망

•   비금융사: 삼성, 갤S23 가격 약 15만원 올릴 듯…원자재가 인상 반영

•   비금융사: [단독] 사람같은 AI '한국판 챗GPT' 나온다…KT, 상반기 상용화 예정

•   비금융사: 이메일 대신 쓰고 이미지 자동생성…MS·구글·네이버 등 '초거대 AI' 전쟁

•   비금융사: LNG선 최대 40척… 카타르發 수주 잭팟 예고

•   비금융사: 조선업계 수주 봄바람… 포스코·현대제철에 훈풍 됐다

•   비금융사: 철광석값 6개월 만에 120달러 돌파…철강사 수익 악화 우려

•   비금융사: 재택 없애서 '부글'?…카카오 노조 "근무제 변경, 위법 소지 검토"

•   비금융사: (단독)GS칼텍스, 늘었다 줄어든 '고무줄' 내부거래…공시위반 누적

•   비금융사: "스팸이 제일 잘 팔린다" 초비상…백화점이 떨고 있는 이유

•   비금융사: 한 달에 60만원 받는 로봇, 일자리 빼앗는다

•   비금융사: 카카오톡 9분간 장애 발생 "네트워크 오류로 일시 먹통"

•   비금융사: [단독]한화, 국방용 '전력 반도체' 만든다

•   비금융사: [단독]'경쟁자는 네카오' 외치던 삼성 사내벤처 출신 스타트업도 위기

•   비금융사: "원가 부담 못 참겠다"… 연초부터 택배 요금 줄인상

•   비금융사: “3년을 참았다” 설 연휴 해외여행 70배 급증

•   국토위(박상혁): [단독]HUG가 갚아준 전세보증금 반년새 2배↑…'신용위험액' 3000억 늘어

•   국토위(홍기원): [단독] 강남3구·용산 미분양만 매입임대 가능한 LH 규정 손본다

•   국토부: GTX 반대 외친 은마 추진위 … 공금으로 '민폐시위'

•   LH: [단독] 강남3구·용산 미분양만 매입임대 가능한 LH 규정 손본다

•   부동산원: 지난해 11월 서울 아파트 실거래가지수 6.47%↓…역대 최대 하락

•   HUG: 부동산PF 리스크 떠안은 HUG '건전성 비상'

•   부동산시장: "미분양될 바엔"… 건설사들 민간임대 몰려

•   부동산시장: "역대급 규제 완화 덕 봤다"…둔촌주공 계약률 70% '선방'

•   부동산시장: [부동산 라운지] 이주비 대출 금리 2배로 … 속타는 재건축 조합들

•   부동산시장: 아파트 분양 미달, 미달, 미달… 1·3대책 뒤에도 지방은 더 침체

•   부동산시장: 서울 아파트 거래량 늘었다더니... LH·SH 매입 거래 포함돼있었다

•   부동산시장: 주담대 변동금리 드디어 내렸지만…'집값 바닥론' 글쎄

•   부동산시장: 태영건설, 지주사서 4000억 지원 받아

•   부동산시장: 그린벨트의 역설… 결국 ‘더 큰 수도권’ 부메랑 됐다

•   환노위: 택배 '전기차 전환' 발등의 불…중국산만 웃나

•   고용부: 중대재해처벌법 1년… 사망자 오히려 늘고 판례는 ‘0’

•   탄중위: [단독] 기후변화 싱크탱크 만든다

•   노동시장: 연공제 탓에 청년 실업자 年 9000명씩 늘어

•   외교부: 한발 더 간 외교부… “계류 중인 징용 소송 67건 재단 통해 판결금”

•   외교부: [단독]외교부, 한·일 외교 국장급 협의 설 이후 서울서 열려...'제3자 변제' 유력

•   외교통상: '피크차이나'…아세안·중동·인도로 반경 넓히는 韓

•   검찰: “이재명과 김성태는 친한 사이” 쌍방울 前비서실장 법정 증언

•   검찰: [단독] 김만배, 천화동인 10억원 엔터 사업에도 투자했다

•   검찰: [단독] 김만배가 돈 지급한 변호사, '성남1공단 소송' 상고이유서 작성 관여

•   검찰: [단독]檢 “정진상이 두산 청탁 맡고, 유동규가 차병원 담당”

•   법원: [단독] 삼성물산 주주들, 제일모직 부당합병 국가배상 소송 패소 이유는?

•   법원: ‘빌라왕’ 피해자들, 상속 등기 없어도 보증금 반환 청구 가능

•   변협: 김영훈 대한변협회장 당선인 "법률시장 공공성·독립성 지키겠다"

•   감사원: [단독]감사원, ‘부동산 통계 의혹’ 김현미·김수현 설 지나 부른다

•   공수처: 쇄신 2년째 공치는 공수처… 구속·체포 0건, 존재감 못 드러냈다

•   교육부: [단독] 이주호 “유보통합 해도 가정어린이집은 영아전담 기관으로 운영 검토”

•   과방위: 국회 과방위, CES이어 MWC도 참가..."망 무임승차방지법 논의" 촉각

•   문체위(유정주): 국회 복도서 자전거 활보...민주당 의원에 이유 물어보니

•   농식품부: [단독] 남아도는 한우 수출로 소값 하락 막는다

•   질병관리청: 실내 마스크 30일부터 벗는다…2년 3개월만에 해제

•   국정원: [단독] 원내정당 당직자 출신도 국보법 위반 내사… 방첩당국 ‘판키우기’에 진보단체 반발

•   서울시: '신통기획' 정비사업 더 빨라진다

•   서울시: ‘폐단 논란’ 박원순 사업... 구청 따라 엇갈린 행보

•   서울시, 경기도: 박봉에 떠나는 기사들… 마을버스가 멈춰 섰다

•   도봉구: 도봉구, 안전한 명절 위한 ‘설날 종합대책’ 추진

•   도봉구: 도봉구, 취약계층 무료 세탁서비스 전면 시행

•   강원도: 김진태 "강원특별자치도 6월 출범…한반도 역사에 큰 영향" [fn이 만난 사람]

[Opinions]

•   Project Syndicate(Yuen Yuen Ang): Is China Back?

•   Project Syndicate(Sławomir Sierakowski): Russian Aggression Is Undermining Populism

•   Project Syndicate(윤영관): Strengthening South Korea’s New Strategic Posture

•   FT(Editorial Board): Egypt’s deepening economic crisis

•   FT(Martin Wolf): We must tackle the looming global debt crisis before it’s too late

•   FT(Rebecca Patterson): The downturn in the dollar is not just about rates

•   WSJ(Walter Russell Mead): Can India Emerge as a Rival to China?

•   WSJ(Walter Russell Mead): ‘Hipster’ Antitrust Goes Beltway at the FTC

•   WP(John R. Bolton): NATO’s Electoral Message for Erdoğan

•   Bloomberg(Daniel Moss): China Feels the Sting of a Population in Decline

•   Bloomberg(Conor Sen): Sub-2% Inflation Is on the Horizon, But It Won’t Last

•   Bloomberg(Jonathan Levin): SEC Comes for Gemini Too Late

•   Bloomberg(Shuli Ren): China’s Revenge Spenders Are Just Warming Up

•   Bloomberg(Paul J. Davies): Why Goldman Sachs Is Far, Far Behind Morgan Stanley

•   매경(사설): 중국 성장률 추락에 61년 만의 인구 감소, 한국 대비책 있나

•   매경(사설): 연초부터 30조 포퓰리즘 추경하자는 이재명, 방탄용 아닌가

•   한경(사설): 슬럼프에 빠진 중국 경제, 위기 전염 가능성 대비해야

•   한경(사설): 국토부 "주택기금으로 미분양 매입"…도덕적 해이 조장은 금물

•   한경(사설): 옵티머스·라임 재수사, 前정권 연루 명명백백 밝혀내라

•   한경(김은정): 건설사 입맛에 좌우되는 '깜깜이' 미분양 통계

•   서경(사설): ‘피크 차이나’ 신호, 중국 의존 줄이려면 체질 개선 나서야

•   서경(사설): 쌍방울 김성태 조사 착수, 말 맞추기 여부까지 철저 규명하라

•   조선(사설): 문 정부가 부실 수사한 대형 펀드 사기, 이번엔 배후 밝혀야

•   조선(사설): 李·金 서로 “모른다”는데 金 비서실장은 “아는 사이”

•   동아(사설): “UAE 적은 이란” 尹 발언, 갈등 번지지 않게 서둘러 진화해야

•   문화(사설): ‘대장동’ 檢 소환 받은 李, 더는 민주당을 방탄 삼지 말라

•   문화(사설): 옵티머스·라임 재수사, 정치권 연루 이번엔 밝혀내야

•   문화(김종민): 전현희 권익위원장의 ‘大罪’

•   한국(사설): 김성태 수사, 경제사범 봐주기 이번엔 근절 계기로

•   한국(사설): 대통령 "이란, UAE 적" 발언, 외교적 파장 없게

•   국민(사설): ‘반쪽’ 마무리 이태원 국조, 여권 정치적 책임 피하지 말라

•   국민(사설): 무너지는 자영업 생태계… 올해가 고비다

•   서울(사설): 대장동 李 소환·김성태 입국, 검찰 역량 발휘해야

•   서울(사설): 초당파 의원들의 정치개혁, 문제는 실천이다

•   세계(사설): 중국 경제성장 역대급 추락… 수출시장 다변화 시급하다

•   세계(사설): 김성태 압송으로 사법리스크 커진 李, 소환 불응은 안 돼

•   세계(사설): 정쟁으로 변질돼 상처만 남긴 이태원 참사 국정조사

•   세계(우상규): 기준금리 올랐는데 대출금리 인하 왜?

•   한겨레(사설): ‘이태원’ 진실 규명, ‘빈손’ 국조가 끝일 수는 없어

•   경향(사설): “UAE 적은 이란”, 외교참사라 해도 할 말이 없다

•   경향(사설): 이상민 경질 못하고 끝난 이태원 국조, 특검이라도 해야

•   경향(사설): 김성태 압송, 검찰은 예단 없이 엄정하게 수사하라

•   머니투데이(김하늬): '왜'를 묻는 질문에 '숫자'만 내놓은 금융위

•   파이낸셜뉴스(사설): 한·중 방역 빗장 풀고 막힌 수출길 정상화해야

•   파이낸셜뉴스(사설): 강제징용 배상 해결, 이제 일본이 성의 보일 때

•   파이낸셜뉴스(김동찬): 은행 영업시간 '나홀로 거리두기'

•   헤럴드경제(사설): 초당적 개혁모임, 망국적 분열 정치 해소 길 터야

•   아시아경제(임혜선): 당신의 개인정보는 안녕하십니까

•   이데일리(사설): 정치 개혁 첫발...분열ㆍ 대립에 마침표 찍길